Третье поколение хэтчбэков Volkswagen Golf выпускалось с 1991 по 1998 гг. на заводах Volkswagen в Германии, Бельгии, Словакии, Мексике и ЮАР. За это время было произведено 4805900 автомобилей, в том числе 222626 универсалов Variant. В 1992 г. Volkswagen Golf Mk III был признан Европейским автомобилем года. Кузов у него выглядел современнее, чем у Mk II, благодаря улучшенной аэродинамике, интегрированным бамперам и блок-фарам. На Mk III получили применение такие технологии, как 6-цилиндровый двигатель VR с углом развала 15°, 4-цилиндровый турбодизельный мотор 1.9 TDI с прямым впрыском топлива, 4-ступенчатая автоматическая коробка передач, стандартные дисковые тормоза с ABS на всех колёсах и подушки безопасности. Volkswagen Golf GTI в этом поколении оснащался 2-литровым рядным 4-цилиндровым двигателем с электронным впрыском топлива, доступным как в 8-клапанной (115 л.с.), так и в 16-клапанной (150 л.с.) версиях. Поскольку 2.8-литровый мотор модификации VR6 развивал 174 л.с., Golf GTI лишился статуса самого мощного автомобиля в линейке Volkswagen Golf, однако его популярность от этого не стала меньше, так как за ним оставалось преимущество в плане экономичности. Что касается внешности, то единственным отличием GTI от базового Volkswagen Golf были пластиковые обрамления колёсных арок.