Нефтяное эмбарго 1973 г. и последовавший за ним топливный кризис с резким увеличением цен на бензин коренным образом изменили направление развития американского автопрома. Эпоха традиционных полноразмерных машин с огромными двигателями V8 и множеством бесполезных украшений подходила к концу. К 1974 г. габариты практически всех серийных моделей этой категории превысили 5.5 м, что негативно отражалось на управляемости и вызывало проблемы с парковкой. Кроме того, динамические характеристики оставляли желать лучшего из-за большого веса и снижения мощности ради сокращения вредных выбросов.

В условиях нехватки бензина неэкономичные американские автомобили стали уступать более практичным зарубежным аналогам. Бывшие клиенты Cadillac теперь пересаживались на Mercedes-Benz или BMW. На фоне сложившейся ситуации руководство компании стало предпринимать экстренные меры, чтобы сохранить лидерство в люксовом сегменте. Так в 1975 г. появился Cadillac Seville - европейский по размерам, но американский по сути. Как это ни странно, в продажу он поступил по цене $12479 - дороже стоил только 6.5-метровый лимузин Fleetwood 75. Это означало, что ценовая политика марки перестала базироваться на принципе "чем больше, тем дороже".

Впервые в истории Cadillac был основан на модифицированной платформе X-body от компактной Chevrolet Nova. Это означало, что Seville имел несущий кузов с задним приводом, независимой передней подвеской на пружинах и задним мостом на полуэллиптических рессорах. Дисковые тормоза сначала стояли только на передних колёсах, а с 1977 г. - и на задних. Автомобиль приводился в движение относительно небольшим мотором Oldsmobile V8 350 объёмом 5737 см3 с электронным впрыском топлива Bendix. Мощность составляла 180 л.с., а расход топлива - 18.2 л на 100 км. С 1978 г. также можно было заказать дизельный 5.7-литровый двигатель V8 LF9 мощностью 120 л.с.

Угловатый дизайн седана Seville определил внешний вид всех последующих моделей Cadillac. Клеточная решётка радиатора (с 1977 г. - с вертикальными планками), разделённая бампером на две части, была типичной для Cadillac. По обе стороны от неё находились сдвоенные прямоугольные фары, снизу и сбоку окружённые габаритными огнями и поворотниками. Квадратные задние фонари на углах коротких задних крыльев уже мало напоминали характерные для старших моделей вертикальные фары. Первые два года стандартной была мягкая виниловая крыша, но потом появилась и стальная. Кузов имел антикоррозийное покрытие zincrometal и эмблему Cadillac на капоте.

Отделка интерьера полностью соответствовала уровню Cadillac, как и список стандартного оборудования, куда входили автоматическая коробка передач Turbo-Hydramatic, усилитель руля, автоматический контроль уровня подвески, центральный замок, электрические стеклоподъёмники, электрически регулируемые передние сиденья, дистанционное управление левым зеркалом заднего вида, кондиционер, регулируемая рулевая колонка, цифровые часы, AM/FM радио и шины с белыми обводами. За доплату можно было заказать самоблокирующийся дифференциал, Trackmaster (автоматическую блокировку задних колёс в чрезвычайной ситуации), круиз-контроль, не требующий обслуживания аккумулятор Delco, противоугонную систему, подушку безопасности, колёса со спицами и электрически управляемой люк на крыше Astroroof. Большинство этих опций включались в пакет Elegante стоимостью $2600, наряду с эксклюзивными цветовыми комбинациями и внутренней отделкой. В 1978-1979 гг. автомобиль дополнительно оснащался бортовым компьютером Tripmaster ($920) с цифровым дисплеем, заменявшим спидометр, тахометр и датчики уровня горючего и температуры. Можно было даже вычислить ориентировочное время прибытия в пункт назначения. Таким образом, Cadillac Seville был второй в мире машиной (после Aston Martin Lagonda) с полностью электронными приборами.

С момента своего выхода на рынок в апреле 1976 г. Cadillac Seville сразу стал популярным, несмотря на высокую цену, которая в 1979 г. уже достигла $15646. За короткий 1975-й модельный год было произведено 16355 единиц, и далее продажи составляли в среднем 45-55 тыс. в год. Seville выпускались не только в Детройте, но и в Иране фирмой Pars Khodro, с 1978 по 1987 гг. построившей 2653 единиц. 

Во 2-й половине 70-х гг. на американском рынке люксовых автомобилей наблюдались две модные тенденции: ретро-стиль и эксклюзивная отделка от известных дизайнерских домов. Как и в 30-е гг., богатые американцы снова были готовы обращаться к услугам ателье и персонифицировать свои машины. Многим потенциальным клиентам не нравилось, что Cadillac Seville выпускался только в одном кузове (4-дверный седан) и имел короткий список опций, поскольку большинство удобств входили в стандартную комплектацию. Но эти недостатки могли исправить частные фирмы. В 1978 г. филиал британской компании International Automotive Design Inc. (IAD) в Майами предложил за $19900 специальную версию Cadillac Seville by Gucci с отделкой и аксессуарами от модного дома Gucci. Фирмы Coach Design Group Inc. и Hillcrest Motor Co. переделывали седаны в кабриолеты, а Milan Coach Builders строила родстеры с укороченной колёсной базой. Но самой необычной версией Cadillac Seville стала Opera Coupe от Grandeur.

В 1979 г. Grandeur Motor Car Corporation из Помпано-Бич (Флорида) превратила Cadillac Seville в двухместное купе в стиле автомобилей 30-х гг. Её мастера распиливали седан пополам, удаляли заднюю часть салона, модифицировали кардан, смещали двигатель и оставшиеся сиденья далеко за переднюю ось и сваривали кузов воедино. Затем устанавливались высокая решётка радиатора как у Rolls-Royce, виниловая крыша с узким задним стеклом и декоративные крышки запасных колёс или просто вертикальные «жабры» воздуховодов в передних крыльях. Капот занимал половину длины машины, но его крышка едва доходила до передней оси, а всё остальное место спереди заполняла большая труба для подачи воздуха к радиатору. Конверсия стоила $38857, т.е. в 2.5 раза дороже базового Seville. Тем не менее, за год было продано около сотни Opera Coupe, плюс ещё некоторое количество седанов и кабриолетов с таким же длинным капотом. Модификация была доступна и в следующем поколении.

Выпущенный в 1980 г. Cadillac Seville второго поколения существенно отличался от своего предшественника. Его основой стала новая переднеприводная платформа K-body с прежней 114-дюймовой (2900 мм) колёсной базой и независимой задней подвеской. Изначально автомобиль оснащался бензиновым инжекторным двигателем V8 368 объёмом 6036 см3 и мощностью 145 л.с. или 5.7-литровым дизельным V8 350 мощностью 105 л.с., прославившимся своей ненадёжностью. В 1981 г. бензиновый силовой агрегат был оборудован системой отключения части цилиндров "8-6-4", которая оказалась совершенно нефункциональной. По этой причине в 1982-1985 гг. Seville уже предлагался с другими моторами: 4.1-литровым V6 252 от Buick и 4.1-литровым V8 250, но оба выдавали только 125 л.с. и не обеспечивали достаточной производительности.

Дизайн обновлённого Seville разрабатывался Уэйном Кэди под руководством Уильяма Митчелла до его ухода в 1977 г. Современный седан в неоклассическом стиле получил характерный для 30-х гг. выступающий багажник с покатой крышкой, известный как "bustleback". Вместе с ниспадающей линией задних крыльев и продлёнными задними стойками крыши это напоминало оригинальные кузова Rolls-Royce и Daimler от британских ателье Hooper и Vanden Plas. Сзади стоял высокопрочный бампер и несвойственные Cadillac горизонтальные фонари, а внешний вид передней части практически не изменился.

Cadillac Seville описывался как "чудо электроники": в нём использовалось множество инновационных приборов. Стандартными были круиз-контроль, электронный контроль уровня подвески, климат-контроль, обогрев наружных зеркал заднего вида, заднего и боковых окон и галогенные фары дальнего света. Бортовой компьютер с цифровыми приборами стоил дополнительные $200, электрически регулируемые сиденья с памятью - $169, а пакет Elegante с двухцветной окраской, улучшенной отделкой интерьера и спицованными колёсами - $2734.