В начале 1900-х гг. компания ALCO (сокращение от American Locomotive Company) была крупнейшим в мире производителем железнодорожных локомотивов. В 1906 г. она приобрела лицензию на выпуск автомобилей французской марки Berliet. Первые модели собственной конструкции с огромными четырёх- и шестицилиндровыми двигателями мощностью 40 и 60 л.с. соответственно, появились в 1909 г. Они были доступны в 50-ти стилях кузова и стоили от $6000 до $7000. С такой ценовой политикой фирма могла рассчитывать только на узкий круг богатых клиентов. Автомобильное подразделение приносило одни убытки, поэтому в 1913 г. его закрыли. С 1909 по 1913 гг. на локомотивном заводе в Провиденсе (Лонг-Айленд) было собрано не более 5000 машин.

В 1909 г. на базе Alco Model 6 был разработан гоночный автомобиль, известный как "Bete Noir" ("чёрный зверь"). Он получил рядный 6-цилиндровый мотор объёмом 11307 см3 и мощностью 100 л.с., с нижним расположением клапанов по схеме T-head и попарно отлитыми цилиндрами, а также 4-ступенчатую механическую коробку передач и цепной привод на задние колёса. В 1909 и 1910 гг. "Bete Noir" побеждал в гонке за Кубок Вандербильта на Лонг Айленде, а в 1911 г. принимала участие в Индианаполисе-500. Управлял машиной заводской гонщик Гарри Грант. Alco не была самой быстрой на трассе, но тогда это не имело значения, так как многие автомобили сходили с дистанции из-за проблем с механикой.